【财联社】(记者 崔文官)主营化肥农药的国光股份(002749.SZ)重整江西农药企业一事有了最新进展，1月12日晚间，公司公告称已与江西天人生态股份有限公司(以下简称“天人股份”)及江西天祥通用航空股份有限公司(以下简称“天祥航空”)签订《重整投资备忘录》。

《重整投资备忘录》显示：国光股份将提供1.53亿元的重整投资款包干使用于清偿重整计划确定的天人生态和天祥航空的所有债务及费用，同时获得两家公司的全部股权。1月24日、1月25日相关债权人将就重整计划草案内容表决，这也将决定国光股份此次重整的“命运”。

1.53亿重整江西药企

公司公告称，《重整投资备忘录》为各方根据破产重整进度达成的合作备忘，具体尚需根据破产重整程序的进一步开展情况和重整计划草案是否获得通过等事宜，进行下一步的商谈或签署正式投资协议，对此破产重整投资事宜，尚存在不确定性。

工商信息显示，天人生态成立于2002年1月29日，注册资本金2.2亿元，主要从事生物饲料、农药化肥、农机设备等业务。而天祥航空是一家注册资金1亿元的民营甲类通航公司，2013年12月获批筹建，2014年2月注册成立，同年12月获得通用航空企业经营许可证，其中天人生态持股90%。经营范围包括医疗救护、航空摄影、空中广告、空中巡查、飞机播种、控制施肥、空中拍照、空中除草等。

2018年前后，因经营不善等原因江西省吉安市中级人民法院裁定受理天人生态、天祥航空破产清算，指定北京大成(杭州)律师事务所担任管理人。

在履职过程中，管理人发现天祥航空和天人生态虽然在工商部门登记为彼此独立的 企业法人，但均为梁小文实际控制的公司。天祥航空在公司经营、资产、业务、人员、 财务等方面与天人生态高度混同，实际上已成为天人生态的一个部门或分公司，因此将天祥航空与天人生态予以合并重整。

2018年4月20日，天人生态管理人和天祥通航管理人发布了《江西天人生态股份有限公司、江西天祥通用航空股份有限公司预破产合并重整投资人招募公告》。

2018 年6月26日晚间，国光股份公告称公司在知晓《投资人招募公告》后，经慎重考虑拟作为投资人参与天人生态、 天祥航空预破产合并重整招募事项。11月6日晚公告称，公司被确认为天人生态和天祥通航的实质合并破产重整投资人。

此前发布的相关评估报告显示，截至2017年10月9日，天人生态资产总计约6.69亿元。根据实际控制人所述，资产中包括约4.09亿元其他应收款系由关联企业走账形成，无真实交易，拟进行抵销，天人生态资产评估价值总计约1.74亿元(不含对外债权)。

除对外债权外，天祥航空的账面净值约4117万元。财联社记者通过查阅江西法院网发现，2017年2月27日，天祥通航因拖欠中国银行南昌南湖支行贷款本金4906.52万元及利息被诉至法院，该案被强制执行。

另据，2018年底管理人发布的《书面审核债券同通知》显示，上述两家公司经管理人确认的债权约3.43亿元，尚未确认的1.33亿元。

重整草案本月表决

对于参与此次破产合并重整的目的 ，1月14日机制致电国光股份董秘办进行采访求证，但是截止记者发稿仍未收到公司的回应。

一位参与此次重整的律师在接受财联社记者的电话采访时则表示，“国光股份是上市公司有信息披露的要求，备忘录并不完全等于重整草案，具体方案要在1月24日、25日才会揭晓，职工债权组、非职工职权租(含出资人)将分别就重整计划草案进行表决，会出现怎样的表决结果，我们也不清楚。”

不过此前国光股份在接受机构调研时曾称，“天人生态目前已形成了以球孢白僵菌、金龟子绿僵菌为主和以吡虫啉为辅的八大系列20多个制剂产品;而天祥航空，在国内首次采用大型直升机进行大规模农 业统防统治，公司能够充分利用 其不动产、生产设备以及客户资源，为公司进一步扩大产业规模。”

实际上早在2018年上半年，国光股份就开始启动外延扩张，斥资4500万元参股上游企业江苏景宏生物科技有限公司。公司三季报显示，2018年前三季度公司实现营业收入6.73亿元，同比增长14.65%，扣非净利润1.7亿元，不过第三季度单季营收1.88亿元，环比下降了40.51%，第三季度单季净利润0.38亿元，环比下降了57.30%。

与此同时，外延扩张也使得原本资金充足的国光股份有些资金饥渴，2018年8月31日公司披露拟发行可转换公司债预案，拟募集3.3亿元，对此公司也曾公开宣称，除了搬迁技改之外，公司参与的江西天人生态破产重整事项，预计投入的重整偿债资金以及用于恢复天人生态正常生产的资金较多也是一大因素。